¿Cónoces el indicador ATR sobre volatilidad?

En el presente artículo trataremos de la importancia del indicador ATR sobre volatilidad, sobre el cual a su vez se fundamentan otra decena de indicadores que extraen la información arrojada por el propio indicador ATR sobre volatilidad para elaborar sistemas de trading más avanzados.

Orígenes del indicador ATR sobre volatilidad y su aplicación en los mercados financieros

El “AverageTrue Range ” o “ATR”, fue desarrollado por J. Welles Wilder para medir la volatilidad de los cambios de precios, inicialmente para el mercado de materias primas donde la volatilidad es más frecuente, pero es ahora ampliamente utilizado por los comerciantes de divisas. Los Traders no suelen utilizar el  indicador para discernir futuras direcciones en los movimientos de precios, pero lo utilizan para obtener una percepción de lo que la reciente volatilidad histórica es, con el fin de preparar un plan de ejecución para el Trading.

El indicador ATR sobre volatilidad, se podría clasificar dentro de la familia de los osciladores, ya que fluctúa la curva resultante entre los valores calculados con base en el nivel de volatilidad de los precios durante un período seleccionado. Los valores altos indican que los stops sean más amplios, así como los puntos de entrada para evitar que el mercado se mueva rápidamente en su contra.

La fórmula del indicador ATR sobre volatilidad

La secuencia de la fórmula del indicador ATR sobre volatilidad, consiste en los siguientes elementos:

  • Para cada período elegido, calcular tres valores absolutos: a) el “High” menos el “low”, b) el “High” menos el “Close”, del período anterior y c) el “Close” del período anterior menos el “low”.
  • El “True Range”, o TR, es la más grande de las tres operaciones anteriores.
  • El ATR es la media móvil sobre la duración del período elegido. Normalmente el ajuste de la longitud es “14” periodos.

Como se puede apreciar, este tipo de indicadores es especialmente usados para medir la volatilidad en los mercados, teniendo en cuenta que una lectura extrema de los valores mostrados por el indicador ATR de volatilidad, puede hacernos sospechar sobre un posible cambio de los precios violenta.

Es por este motivo, por lo que muchos inversores o programadores de sistemas, han adoptado al menos parte de este indicador para desarrollar sus propios sistemas de trading. Haciendo que éstos, sean mucho más robustos y se adapten mejor a los cambios de las condiciones de los mercados financieros.