¿Tiendes a cometer ciertos errores a la hora de realizar tus inversiones en los mercados? Cuando nos convertimos en inversores en cualquier mercado financiero, quizás una de las herramientas más efectivas y que debe ser un arma defensiva es la de medir el ratio recompensa en las inversiones.

Los inversores individuales en el mercado de valores, uno de los pocos dispositivos de seguridad que tienen es el cálculo de riesgo recompensa.

Aproximación al concepto del Riesgo Recompensa aplicado a las inversiones

Lamentablemente, los inversores minoristas (conocidos también como inversores retail), tienen a perder mucho dinero cuando tratan de invertir su propio dinero.

Hay muchas razones que pueden explicar esta pérdida de capital en los inversores noveles, pero una de las razones más importantes se debe a que muchos de los inversores no son capaces de medir el riesgo asociado a su capital.

Y llegamos al concepto de riesgo beneficio, riesgo recompensa o simplemente R/R

El “Riesgo / Beneficio” es un término común que se usa bastante dentro de los entornos financieros, pero ¿sabes exactamente qué significa? En pocas palabras, invertir dinero en los mercados de inversión tiene un alto grado de riesgo, y si vas a correr el riesgo, la cantidad de dinero que pueden ganar necesidades que ser grande.

tabla de resultados asociados al ratio riesgo recompensa
tabla de resultados asociados al ratio riesgo recompensa

Por poner un ejemplo, si alguien de su confianza puntualmente te pide un préstamo de 50 $ y ofrece a pagarle 60 dólares en dos semanas, tal vez no sea la pena el riesgo, pero lo que si que se ofreció a pagarle $ 100? El riesgo de perder $ 50 por la oportunidad de hacer $ 100 podría ser atractivo.

Eso hilando con el caso que nos ocupa, sería un es un 2: 1 de R/R, que es una relación donde la mayoría de los inversores profesionales comienzan a interesarse. Una proporción de 2: 1 permite al inversor para duplicar su dinero. Si esa persona te ofreció $ 150, entonces la relación va a 3: 1.

Ahora echemos un vistazo a esto en términos del mercado de valores. Suponga que hicistes una investigación y encontró una acción que podría formar parte de tu cartera de inversión.

Se comprueba que “XYZ” cotiza a 25 dólares, por debajo de un reciente máximo de $ 29. Ahora es cuando crees que si se compra ahora, en un futuro no muy lejano, XYZ volverá hasta $ 29 y se puede sacar provecho. Usted tiene $ 500 para poner a esta inversión, por lo que comprar 20 acciones.

Hiciste toda su investigación, pero sabes que tu relación riesgo / recompensa ? Si usted es como la mayoría de los inversores individuales, es probable que no lo hacen.

midiendo el riesgo recompensa a través del análisis técnico
midiendo el riesgo recompensa a través del análisis técnico

Antes de aprender si nuestro comercio XYZ es una buena idea desde el punto de vista del riesgo, lo que más debemos saber acerca de esta relación riesgo / recompensa? En primer lugar, aunque un poco de instinto encuentra su camino en la mayoría de las decisiones de inversión, de riesgo / recompensa es completamente objetivo. Es un cálculo, y los números no mienten. En segundo lugar, cada individuo tiene su propia tolerancia al riesgo. Usted puede amar puenting, pero alguien más podría tener un ataque de pánico sólo de pensarlo.

A continuación, el riesgo / recompensa que no da ninguna indicación de la probabilidad. ¿Qué pasa si tu timastes tus $ 500 y jugado a la lotería ? Si arriesgando $ 500 a ganar millones es una inversión mucho mejor que invertir en el mercado de valores, desde una perspectiva de riesgo / recompensa, sino una mucho peor opción en términos de probabilidad.

El cálculo del riesgo recompensa

El cálculo de riesgo / recompensa es muy fácil. Sólo tiene que dividir su ganancia neta (la recompensa) por el precio de su riesgo máximo. Utilizando el ejemplo XYZ anterior, si sus acciones subió a 29 dólares por acción, lo que haría $ 4 para cada uno de sus 20 acciones por un total de $ 80. Usted pagó $ 500 para ella, así que hay que dividir 80 por 500 que da 0,16. Esto significa que el riesgo / recompensa, por esta idea, es 0.16: 1. La mayoría de los inversores profesionales no dan la idea de una segunda mirada a una proporción tan baja de riesgo / recompensa, así que esto es una idea terrible. ¿O es?

Seamos realistas

el riesgo recompensa asociado a las inversiones financieras
el riesgo recompensa asociado a las inversiones financieras

Al menos que seas un inversionista común sin experiencia, nunca dejarías que $ 500 caigan a cero. Por lo tanto, el riesgo real no es la totalidad de los $ 500. Todo buen inversionista tiene una pérdida asociada a un “stop-loss” , o un precio a la baja que limita su riesgo. Si establece un límite de precio de venta $ 29 como al alza, tal vez usted configura $ 20 como la baja máxima. Una vez que su orden stop-loss llega a $ 20, lo vende y buscar la próxima oportunidad. Porque hemos limitado nuestra desventaja, ahora podemos cambiar nuestros números un poco. Su nuevo beneficio se mantiene igual en $ 80, pero el riesgo es ahora sólo $ 100 ($ 5 pérdida máxima multiplicada por las 20 acciones que le pertenecen) 80/100 = 0,8: 1. Esto todavía no es lo ideal.

¿Y si modificamos nuestro precio de stop-loss a $ 23, arriesgando sólo $ 2 por acción o $ 40 pérdidas en total? 80/40 es 2: 1, lo cual es aceptable. Algunos inversionistas no van a comprometer su dinero a cualquier inversión que no es por lo menos 4: 1, pero 2: 1 se considera el mínimo por la mayoría. Por supuesto, usted tiene que decidir por sí mismo lo que la proporción aceptable es para usted.

Aviso de que para lograr el perfil de riesgo / recompensa de 2: 1, no cambiamos el número superior. Cuando hizo su investigación y concluyó que el alza máxima fue de $ 29, que se basó en el análisis técnico y análisis fundamental. Si tuviéramos que cambiar el número de arriba, a fin de lograr un riesgo / recompensa aceptable, ahora estamos confiando en la esperanza en lugar de una buena investigación. Todo buen inversionista sabe que confiar en la esperanza es un caso perdido. Al ser más conservador con el riesgosiempre es mejor que ser más agresivo con su recompensa. Riesgo / recompensa se ​​calcula siempre de forma realista, sin embargo, de manera conservadora.

Los pasos a seguir por los mejores inversores que tienen en cuenta el riesgo asociado al beneficio esperado

Incorporar cálculos de riesgo / recompensa para su investigación de mercados, sige estos pasos y seguro que te evitarás problemas a medio y largo plazo:

  • Ellije un valor de bolsa mediante la investigación exhaustiva acorde a tu sistema.
  • Establecer los objetivos alcistas y bajistas en base al precio actual.
  • Calcular el riesgo / recompensa.
  • Si está por debajo de su umbral, elevar su objetivo a la baja para tratar de lograr una relación aceptable.
  • Si no se puedes lograr una relación aceptable, empezar de nuevo con una idea de inversión diferente.

Una vez que comience la incorporación de riesgo / recompensa a tu sistema de inversión, te darás cuenta rápidamente que es difícil encontrar buenas inversiones o comercio ideas. Los pros peine a través de, a veces, cientos de cartas cada día en busca de ideas que se adapten a su perfil de riesgo / recompensa. No arrojar lejos de esto. Cuanto más meticulosa que son, los mejores serán sus posibilidades de ganar dinero.

Apreciaciones finales sobre el concepto de R/R aplicado a las finanzas

Por último, recuerda que en el transcurso de la celebración de una acción, el número positivo es probable que cambie a medida que continúe el análisis de la nueva información. Si el riesgo / recompensa se vuelve desfavorable, no tengas miedo de salir del comercio. Nunca encontrará en una situación en la que el riesgo / recompensa no es a su favor.